Реферати українською » Банковское дело » Форми і функції центральних банків


Реферат Форми і функції центральних банків

Страница 1 из 2 | Следующая страница
СОДЕРЖАНИЕ:
Запровадження
2
Форми і функції Центрального Банку
3
Центральні банки розвинених країн
10
Банк Англії
10
Федеральна резервна система США
12
Банк Франції
16
Банк Японії
20
Центральний Банк РФ
21
Укладання
24
Список літератури
25

Запровадження

На ранніх стадіях розвитку кредитної системи не було чітке розмежування між центральними і комерційними банками. Комерційні банки широко використовували випуск банкнот як із джерел мобілізації капіталу. З розвитком кредитної системи відбувався процес централізації банкнотної емісії в небагатьох великих комерційних банках, у результаті монопольне право випуску банкнот закріпилося за одним банком, який користувався загальним довірою комерційних банків, чиї банкноти могли успішно виконувати функцію загального кредитного гармати звернення. Спочатку такий банк називався емісійним чи національним, кому надалі став називатися центральним банком, що відповідало його чільному становищу.

Перші центральні банки виникли приблизно 300 років тому вони (з перших центральних банків — Шведський Риксбанк створений у 1668 р.), але повсюдне їхнє поширення належить лише наприкінці XIX - початку XX ст. Історично центральні банки виникали як акціонерні компанії, наделённые особливими повноваженнями. У багатьох країн функції центрального банку закріплювалися за найбільшими банками.

Про форми і функціях сучасних центральних банків розповідається у "справжній роботі.

 

 


Форми і функції Центрального Банку

Історично існували дві шляху освіти центральних банків. Окремі стали центральними внаслідок тривалої історичної еволюції. Це можна говорити про головним чином країнах, де капіталістичні відносини виникли порівняно рано (у середині XIX – початку XX ст.). Так, Банк Англії став емісійним центром в 1844 р., Банк Франції – в 1848 р., Банк Іспанії – в 1874 р.

У період державно-монополістичного капіталізму отримав велике розвиток процес націоналізації центральних банків, раніше мали статус акціонерних. Национализацию центральних банків прискорили економічну кризу 1929 – 1933 рр. й інша світова війна, підсилили тенденції державно-монополістичного регулювання економіки. У 1938 р. був націоналізований Банк Канади, в 1942 р. – Банк Японії, в 1946 р. – Банк Англії й Банк Франції.

Інші банки (федеральні банки США, освічені в 1913 р., центральні банки багатьох латиноамериканських держав) від початку засновані як емісійні центри.

Після Другої світової війни були призвані створено державний емісійні інституції ФРН – Бундесбанк (1957 р.) та Австрії – Резервний банк Австрії (1960 р.).

З погляду власності із капіталу центральні банки поділяються на:

· Державні, капітал яких належить державі. Так, 100% капіталу центрального банку належить державі Великобританії, ФРН, Франції, Росії, в Данії та Нідерландах;

· Акціонерні: США 100% капіталу федеральних резервних банків є власністю банків-членів ФРС; Італії 100% капіталу центрального банку належить банкам і страхових компаній;

· Змішані: у Японії (55% - в держави і 45% приватних осіб) й у Швейцарії (57% - в власності кантонів і 43% приватних осіб).

Деякі центральні банки були відразу створено у ролі державних (до ФРН, Росії); інші створювалися як акціонерні, та був націоналізувалися (у Великій Британії, Франції).

За сучасних умов більшості країн центральні банки за своєю сутністю державні, навіть у тому випадку, коли формально вони не належить державі. Наприклад, державі належить лише деякі з капіталу Швейцарського Національного банку, 55% капіталу Банку Японії, 50% капіталу Національного банку України Бельгії.

Частка держави в капіталі центрального банку є найважливішим чинником якого, визначальним його місце у економіці країни, що у значною мірою залежить від національних традицій і особливості розвитку банківської системи.

Найбільш незалежними потім від держави є ФРС навіть Німецький федеральний банк, хоча у США капітал федеральних резервних банків належить банкам – членам ФРС, а ФРН – державі. Отже, 100%-ное участь держави у капіталі центрального банку є більше питанням престижу і традицій. Наприклад, центральний банк Італії, хоч і є власністю банків та страхових компаній, є залежатиме від державні органи.

Другий чинник, визначальним незалежність центрального банку потім від держави, є процедура призначення чи вибору керівництва банку. У цій ознакою центральні банки можна згрупувати країнами.

Перша група – країни, у яких керівні органи центрального банку (президент і члени Директорату) призначаються урядом чи обираються із запропонованих урядом кандидатур. До цій групі ставляться Австрія, Великобританія, Данія, Росія, Франція, ФРН, Швейцарія, Японія.

До другої групи належить Італія, де Президент центрального банку призначається радою управляючих Банку, куди не входять політичних діячів, та був має бути схвалений Радою Міністрів і затверджений Президентом країни.

До третьої групи ставляться Нідерланди, де рішення про призначення приймає Рада міністрів з урахуванням кандидатур, запропонованих центральним банком.

У багатьох промислово розвинутих країн керівництво центрального банку може бути відкликав раніше за встановлений термін. Виняток є центральні банки Італії, Франції, Росії, що більш залежать від держави.

Третім чинником, відбиваючим незалежність центрального банку, є ступінь подробиці визначення у законодавстві цілей і завдань своєї діяльності. Цим встановлюються, по-перше, рамки свободи діяльності центрального банку, по-друге, у законодавчому порядку визначаються її повноваження. Так було в Австрії, Данії, Франції, ФРН, Швейцарії та Японії основні цілі й розмах відбито у Конституції чи докладно викладені у законах про центральному банку, і банківську діяльність.

Наприклад, до ФРН цілі й область функціонування центрального банку визначено Конституцією, яка формулює основне завдання Німецького федерального банку як забезпечення стабільності національної валюти. З іншого боку, Законом про німецькому федеральному банку 1957 р. проти нього поставлені такі основні завдання: регулювання грошового обігу євро і кредитного забезпечення економіки, здійснення платіжного обороту. Причому цьому Законі підкреслюється, що Банк підтримує економічну політику уряду лише тією мері, як і вона суперечить збереженню купівельної сили грошей.

У цих країнах, як США, Швеція, Італія, у законодавстві завдання центрального банку сформульовані в загальних рисах.

Банк Англії є винятком, оскільки і завдання центру не зафіксовано ні з законодавчому порядку, ні вказівок казначейства. Ці завдання базуються національними традиціях у цій галузі, заснованих на виключно історичних документах.

Четвертим чинником незалежності центрального банку є законодавчо встановлений право державні органи з їхньої втручання у грошово-кредитної політики.

Найбільш низьким рівнем незалежності цьому плані свої мають центральні банки Франції й Італії. Визначення напрями грошово-кредитної політики у цих країнах у законодавчому порядку передано уряду. Центральний банк є лише консультантом і має виконувати рішення уряду.

У цих країнах, як Великобританія, Нідерланди, Швеція і навіть Японія, законодавчо встановлено можливість державні органи втручатися у політику центрального банку.

У Австрії, але Данії законодавчо не передбачено втручання у грошово-кредитної політики, але центральний банк зобов'язаний координувати власну політику з економічної політикою уряду.

І, нарешті, центральні банки ФРН та Швейцарії за цією ознакою є незалежними, позаяк у законодавстві цих країн відсутня право держави щодо втручання у грошову політику центрального банку. З іншого боку, на відміну Федеральній резервній системи США Німецький федеральний банк не підзвітний парламенту.

П'ятий чинник незалежності центрального банку – наявність законодавчого обмеження кредитування уряду.

У цій ознакою незалежними є центральні банки Австрії, Нідерландів і ФРН.

Менша ступінь незалежності надається у Франції та у Японії, де обсяг кредитування уряду стверджується парламентом країни й передбачено законодавством.

Третю групу країн становлять Данія, Італія, Швеція і Швейцарія, у яких формально вони не існує обмеження обсягу кредитування уряду. Це свідчить про більшою мірою залежності центрального банку з цьому ознакою потім від держави.

У Великій Британії та США розподіл кредитів державі здійснюється за участі центрального банку на ринку.

Отже, всі ці п'ять чинників незалежності центрального банку свідчить про місці їх у економіці промислово розвинутих країн, вплив економічні процеси з допомогою наданого йому законом інструментарію регулювання, про рівень залежність від уряду та особливої ролі в грошово-кредитної системі країни.

Незалежно від цього, належить чи ні капітал ЦБ державі, історично між банком і урядом склалися тісні зв'язки. Уряд зацікавлений у надійності ЦБ з особливій ролі справи до проведенні економічної політики уряду. Тож особливу увагу при характеристиці за Центральний банк приділяють зависимости/независимости його від органів структурі державної влади.

Розглянемо функції, традиційно виконує будь-який ЦБ: здійснення монопольної емісії банкнот; проведення грошово-кредитного регулювання, валютної політики; рефінансування кредитно-банківських інститутів; регулювання діяльності кредитних інститутів, тобто. здійснення банківського нагляду; функція фінансового агента уряду.

Центральні банки здійснюють керівництво всієї кредитної системою країни. Вони регулювати кредит і грошове звернення, контролювати і стабілізувати рух обмінного курсу національної валюти, згладжувати своїм впливом перепади в рівні ділову активність, цін, і зайнятості, стимулювати зростання національної економіки на здоровою фінансовою основі. Центральний банк виступає як агента уряду. І тут він консультує уряд у таких областях, як управління національним боргом, валютна і кредитно-грошова політика. З іншого боку він представник уряду у фінансові операції останнього. Основна функція банку розробляти і проводити кредитно-грошову політику. Це найважливіша його функція.

Як агент уряду у фіскальних справах центральний банк дає їй поради, управляє деякими депозитними рахунками і фондами уряду, від імені уряду випускає вилучає з обігу гроші, управляє національними инвалютными резервами й виступає від імені уряду міжнародному валютному ринку, є депозитарієм золота і управляючим державним боргом (випускає державні облігації, виплачує ними, погашає їх).

Центральний банк допомагає уряду визначити найкращий момент для випуску облігації, їх ціну, дохідність та інші характеристики, щоб забезпечити привабливість випуску для інвесторів, місце, де найкраще розмістити облігації. Щоб успішно справлятися з цим завданням, банк повинен розташовувати точної і своєчасної інформацією щодо економіці, русі ресурсів тощо. Попри зусилля до того що, щоб бути гранично поінформованим , банк іноді змушений приймати рішення доти, як статистика підтвердить передбачене подія. І він проводить власні дослідження, результати які зазвичай публікуються становлять собою великої інтерес науковцям, економістів, менеджерів, працівників фінансових установі.

Центральний банк управляє урядовими депозитами (навіть якщо вони у комерційних банках банках). Майже всі урядові витрати й доходи проходять за рахунками центрального банку. Баланси, які дають відсоток, містяться на рахунках комерційних банків. Центральний банк також має рахунок для вкладення урядових доходів у цінних паперів (зазвичай самого ж уряду) й валютний рахунок, у якому перебувають інвалютні запаси.

Центральний банк випускає гроші й розподіляє їх між комерційними банками, вилучає з обігу старі банкноти і стершиеся монети. Нові гроші видаються комерційних банків за заявками, відбиваючим їхні потреби в готівки, шляхом дебетной записи на рахунках комерційних банків центральному банку.

Ще однією обов'язком центрального банку, як агента уряду є контроль і захист обмінного курсу національної валюти. Банк правомочний купувати й продавати золото, срібло, інвалюту, відкривати рахунки центральні банки інших країнах, в ролі агента іноземних центральних банків та як депозитарію їх активів.

Центральний банк також виступає у ролі депозитарію, хранителя золота, належить уряду цієї країни. Він може зберігати і золото, те що іноземним центральним банкам та інших фінансових установ. Центральний банк купує і продає золото, використовуючи инвалютный рахунок. Продається золото зазвичай центральним банкам і урядам інших країнах, і навіть міжнародним фінансовим організаціям типу Міжнародного валютного фонду.

Одну з найважливіших завдань центрального банку - управляти державним боргом, тобто. цілеспрямовано змінювати ту його частину, представленої які у зверненні прямими і гарантованими облігаціями (прямі облігації - це облігації, випущені самим урядом, а гарантовані - це облігації випущені під урядову гарантію державними корпораціями). Управління державним боргом має бути ув'язано з цілями уряду (не укладати протиріччя, наприклад, з фіскальної політикою).

Грошово-кредитна політика ЦБ є сукупність заходів, вкладених у зміна грошової маси зверненні, обсягу кредитів, рівня відсоткові ставки та інших показників грошового обігу євро і ринку позичкових капіталів. Мета програми - регулювання економіки у вигляді на стан сукупного грошового обороту, вона вмикає у собі готівкову грошову масу у спілкуванні й безготівкові гроші, що перебувають у рахунках банках.

Грошово-кредитна політика ЦБ спрямована або чи грошово-кредитної емісії - кредитна експансія (пожвавлення кон'юнктури падіння виробництва), або на обмеження грошово-кредитної емісії у періоди економічних підйомів - кредитна рестрикция.

Визначення пріоритетності інструментів грошово-кредитної політики залежить від цілей, які вирішує ЦБ у тому чи іншому етапі розвитку.

Центральні банки розвинених країн

 

Банк Англії - найстаріший центральний банк світу. Цей інститут з'явився наприкінці сімнадцятого століття Англії, внаслідок так званої угоди між майже збанкрутілим уряд і групою фінансистів.

Банківська система Англії 1690-х років складалася з кредиторов-банкиров, що надавали кредити з позикових коштів, і ювелірів, котрі брали золото на депозити і далі надавали позичку. У 1688 року закінчилася дорога громадянської війни. До влади прийшла політичну партію, яка проводила політику меркантилізму і грабіжницького захоплення колоній. Найістотнішою противником Англії Французька Імперія і Англія розв'язала піввікову війну.

Політика мілітаризму виявилося дуже дорогої, й у 1690-х Англійське уряд виявило, що скарбниця виснажена і немає. Виявилося поза можливостями уряду спонукати людей купувати його облігації після років війни. Зібрати податки за вищими ставками теж вважали за можливе.

Тоді, у 1693 року було створено комітет Палати Общин, в пошуках

Страница 1 из 2 | Следующая страница

Схожі реферати:

Навігація